La crise mondiale qui s'est ouverte en 2007 a montré que le risque qui pèse sur l'ensemble du système financier n'est pas simplement l'agrégation de risques individuels, mais qu'il est peut-être surtout un risque endogène ou systémique qui résulte du comportement collectif des agents et des institutions financières. Ce dossier consacré au risque systémique présente l'état des connaissances et des débats sur le sujet en suivant trois voies. L'une d'elles consiste à mesurer ce risque dans sa double dimension temporelle et transversale et à isoler les institutions systémiques. La deuxième conduit à s'interroger sur les instruments de régulation de ce risque et sur leur efficacité. La troisième examine la qualité des représentations de la macroéconomie, via les modèles DSGE, et la fragilité des arbitrages qui en découlent en matière de gestion du risque systémique. Trois articles, sur la relation entre le profil de taxation et les inégalités, sur l'impact d'une augmentation du prix des cigarettes sur les ventes et sur le concept d'institutions qui émergent (lu désordre des relations individuelles, complètent ce numéro.
