Deux récits distincts sont proposés dans cet album. Un très jeune Hellboy s'enfuie loin du B.P.R.D et échoue entre les griffes de démons de l'Enfer, regroupés dans un bien mystérieux cirque... Dessin de Duncan Fegredo. Hellboy reprend la mer, après un naufrage sur une île, et croise la route d'un vaisseau fantôme. Il est fait prisonnier par l'équipage qui veut le vendre à un cirque.
